近日，俏江南创始人张兰，家族信托被击穿的消息频频登上热搜，引得大众的关注！
近日，俏江南创始人张兰，家族信托被击穿的消息频频登上热搜，引得大众的关注！
近日，美国联邦地区法院公布的一份判决书显示，张兰仍拖欠CVC基金1.42亿美元（约合人民币9.8亿元）及其利息。张兰欠9.8亿未还家族信托被击穿，用之购入的一套纽约公寓也即将被执行还款，相关消息引发热议。
张兰欠9.8亿未还家族信托被击穿？
在3月3日，美国联邦地区法院公布了La Dolce Vita Fine Dining Company Limited（甜蜜生活美食有限公司）与张兰的民事诉讼裁决书，判决张兰及其公司名下所有的纽约西53街20号，39A公寓出售所得归La Dolce Vita Fine Dining Company Limited所有。而La Dolce Vita Fine Dining Company Limited实际上是CVC为了收购俏江南成立的，判决书还透露张兰在2019年与CVC的诉讼中败诉，共欠对方1.42亿美元及其利息。
为了追回欠款，CVC基金不仅要求执行张兰名下的纽约公寓，还盯上了她在海外设立的家族信托。
2014年2月2日，张兰的家族信托壳公司Success Elegant Trading Limited成立(以下简称“SETL”)；并在此基础上于2014年6月3日成立了离岸信托The Success Elegant Trust，受益人为她的儿子汪小菲及其子女，托管人为亚洲信托(Asia Trust Limited)。
尽管成立的时间早，但在后续的运行过程中，但张兰的海外信托并没有起到资产隔离的作用。
2022年11月，新加坡高等法院披露的裁判文书公布了张兰的海外信托情况。值得注意的是，在这份判决书中，新加坡高等法院的法官认定：张兰是信托所在银行账户资产的实际所有人，因此同意了原告也就是CVC提出的任命接管人的申请。这也就意味着本来起着资产隔离作用的离岸信托被击穿，张兰被认定为实际控制人，家族信托财产被认定为是张兰的个人财产，那么自然张兰的债权人CVC可以申请对这笔资金采取相应的执行措施。这笔离岸家族信托的资产隔离功能失败。
家族信托的隔离作用！
并且裁判文书还透露了离岸家族信托的来源和去向。在2013年12月16日至2014年6月13日之间，原告也就是CVC将约2.5亿美金转至张兰在嘉盛银行的账户里。随后，在2014年3月10日至7月21日之间，价值1.42亿美元的现金和证券被从嘉盛银行转至信托壳公司SETL名下瑞士信贷银行的账户内，之后又将其中的0.85亿美金转到SETL在德意志银行的账户中。
目前，SETL在瑞士信贷银行和德意志银行的账户中分别有约0.22亿美元和0.33亿美元的资产，但已经于2015年3月被新加坡高级法院冻结。
令人好奇的，是为何张兰的离岸家族信托未能发挥“风险隔离”功能？
根据新加坡高等法院的判决书，法官认定张兰为家族信托项下资金的实际权利人，主要基于以下理由：
第一，在家族信托成立之后，张兰仍可自由地从银行账户为自己转账。
第二，在接到中国香港冻结令通知和新加坡冻结令之前，张兰急于转出家族信托项下资金。
实际的击穿原因：家族信托下的财产实际权利人为委托人，而非托管人。而有效的具备资产隔离的功能的家族信托在委托人将其财产转为信托财产后，信托财产将独立于委托人、受益人及受益人各自的固有财产。
离岸家族信托简单来说就是一国的居民将家族信托设立在该国之外的其他国家或地区，比如英属维尔京群岛，以及开曼群岛等。离岸家族信托可以起到避免企业经营风险、婚姻风险而出现财富分割的问题。可以看出，其核心功能在于“风险隔离”四字。
而本文中，张兰的离岸家族信托就是在英属维尔京群岛（以下简称BVI)中，先建立一个壳公司，进行操作！
为什么要在英属维尔京群岛（BVI）注册一个壳公司？
英属维尔京群岛简称（BVI），在此地注册公司常见于为在做离岸家族信托，或境外or香港上市而搭建的VIE交易架构中。在BVI群岛上设立一个公司，后续发展会比较顺畅，所以张兰在这里设立一个壳公司并不会感到奇怪，同时该地也是国际著名的避税中心，根据该岛的法律，所有在该岛注册、登记、设立的公司，除了法定每年计缴的登记费用（非常少）外，所有业务收入和盈余均免征各项 税款 。
BVI的优势是什么？
1、市场环境稳定
BVI政治、经济和贸易环境非常稳定，拥有良好的金融法律设施，方便建立海外离岸公司、各种金融机构或基金会的成立与发展
2、税收管制较少
BVI离岸公司不必向英属维尔京群岛政府缴纳任何税项，税务处理非常简单，无需做账、报税，只需要保留资料反映经济状况即可，不受外汇规定管制
3、公司商业运作方便
BVI公司无需申报受益者、无需申报年利润及财务状况，无需呈递年报表或经审计账目，亦无须召开周年大会
4、资料保密性强
BVI政府为各企业提供隐私保护，保护股东利益，董事资料保密，不会公布受益身份
5、股东人数无限制
BVI注册公司不受股东人数限制，公司业务范围广泛、限制少
6、财产规划择
BVI是信托、遗产和继承规划的国际属地，其信托法极具灵活性状，可以为公司的股权管理供量身定制的解决方案，大限度地财产保护
注册（BVI)公司的要求
1、BVI公司构成
只有一个申请者即可成立海外离岸BVI公司，公司名称必须以“有限公司结尾”，如：LIMITED、CORPORATION、INCORPORATED或它们的缩写，如：LTD、CORP或S.A。公司名称不能以“信托公司”或“银行”或其它被认为意思相似的词结尾，除非这些公司再英属维尔京群岛获得相应的执照。
2、BVI公司注册股本
标准股本为美元50, 000元，分为50,000股，每股为美元1元，无需验资
3、BVI公司董事
一个或个董事，可以是法人实体或任何国籍的自然人
BVI董事会秘书，委任秘书虽不是强制的，但BVI政府建议这样做。
董事可在任意国家举行会议，或通过代理参加这样的会议
4、BVI公司注册地址
BVI公司注册地址必须在英属维京群岛。
5、BVI公司股权
董事或公司管理人员可以不是公司股东。
6、BVI公司税收
免除任何在英属维尔京群岛以外从事的经营活动及商业活动的税收。
7、BVI公司印鉴
英属维尔京群岛公司必须有自己的印鉴，且公司印鉴的式样需上报公司注册署。
注册BVI公司的基本流程：
1、申请人准备齐全资料，资料包括：
申请人身份证件（包含身份证件/护照）
拟申请注册的BVI基本信息（包括公司名称、注册资本、股份比例、经营范围等）
2、查册公司名称是否已被注册
拟申请注册的英属维京群岛公司的公司名称需先进行查册其是否有与已经注册的BVI公司重名，需查册不重名才可以申请使用注册。英属维京群岛公司的公司名称可以英文或中英兼备。但是，拟使用之公司名称不可以和现有已注册成立之公司的名称有所抵触。因此，建议在前期多准备1-2个名称进行备用。
3、制作BVI公司注册文件
vBVI公司章程
v董事股东登记册
v董事委任书
v董事同意出任董事通知书
v其他适当文件，例如股东记录册和董事记录册。每间公司都有自己的章程大纲和章程细则，章程大纲规定必须包括某些基本事项，如公司名称，公司注册地址，公司的宗旨，成员的有限责任及公司打算注册的股本和细分的股数。
4、递交文件申请注册并缴纳相应规费
缴纳的费用为首年的公司牌照费用。
5、注册成功，制作公司资料文件盒
BVI政府受理申请并审核通过之后，就会发出BVI公司的注册证书。在这同时，秘书公司会进行制备公司的文件盒，其中的文件包括：
v公司注册证书
v公司章程
v董事会议记录册
v董事股东登记册
v公司股份记录册
v首任董事委任书
张兰回应海外欠债9.8亿元：被资本算计，没欠任何人
张兰和CVC的恩怨，还要从俏江南上市失败开始讲起。
张兰2000年创办了俏江南品牌餐厅。为了实现上市梦，2008年，俏江南接受鼎晖创投注资2亿元人民币。直到2011年，俏江南才冲刺A股，但未能成功，之后转战香港上市依然未果。
由于俏江南当初和鼎晖签了对赌协定，鼎晖要求张兰高价回购股份。张兰没钱履约，直到CVC出现。2014年，CVC收购了俏江南82.7%的股权。此时，张兰持股变更为13.8%，员工持股3.5%。
2014年，CVC基金为收购俏江南股权，曾四处借钱将约2.5亿美金（约16亿人民币）支付到了张兰银行账户中。
由于CVC收购俏江南的资金也是借来的，迫于银团贷款压力，2015年CVC将俏江南股权全部转让给香港保华有限公司，张兰也跟随失去了自己在俏江南的少数股权。2015年7月，CVC的委派代表和张兰不再担任俏江南董事会成员，张兰彻底失去对俏江南的控制。
CVC基金与张兰矛盾不断升级，双方打起了贸易仲裁官司。2019年4月，张兰在仲裁官司中败诉，被判决支付CVC基金1.42亿美元及其利息。
在这期间，意识到俏江南经营风险的张兰，为了实现财产保全和继承，张兰于2014年2月在英属维尔京群岛成立家族信托壳公司SETL.
在3月18日，张兰曾在直播中回应到：“欠债是被资本算计，我没有算计别人，所以不丢人。这说明我做得好，猪养肥了、狼就来了。是CVC基金欠我的，我没欠任何人，怎么会向黑恶势力低头。”在回应中，张兰还不忘为其出版的自传带货，称其与CVC基金的纠纷在书中有清晰描述，具体情况不在直播间中谈论。
